اگر هنوز سؤال دارید یا ترجیح می دهید مستقیماً از یک نماینده کمک بگیرید ، لطفاً یک درخواست ارسال کنید. ما در اسرع وقت به شما باز خواهیم گشت.

نسبت جریان نقدی عملیاتی (نسبت نقدی) - توضیح داده شده

نسبت جریان نقدی عملیاتی چیست؟

به روز شده در 7 آوریل 2022

با ما تماس بگیرید

اگر هنوز سؤال دارید یا ترجیح می دهید مستقیماً از یک نماینده کمک بگیرید ، لطفاً یک درخواست ارسال کنید. ما در اسرع وقت به شما باز خواهیم گشت.

• بازاریابی ، تبلیغات ، فروش و روابط عمومی

فهرست مطالب

نسبت جریان نقدی عملیاتی چیست؟

نسبت جریان نقدی عملیاتی ، همچنین به عنوان نسبت نقدی یا نسبت جریان پول نقد شناخته می شود ، مشخص می کند که آیا جریان نقدی به دست آمده از عملیات یک شرکت برای پوشش بدهی های جاری کافی است.

نسبت جریان نقدی عملیاتی = جریان نقدی عملیاتی / بدهی های جاری

فرمول را نیز می توان به صورت زیر نوشت:

نسبت نقدی = (معادل نقدی و نقدی + سرمایه گذاری های کوتاه مدت) / بدهی های جاری

این نسبت در دانستن نقدینگی یک سازمان در کوتاه مدت امکان پذیر است. به دلیل دستکاری آسان درآمدهای شرکت ، جریان نقدی به عنوان یک رویکرد مطمئن تر از درآمد خالص تلقی می شود. می توان با تقسیم جریان نقدی عملیاتی با بدهی های جاری یک شرکت ، نسبت جریان نقدی عملیاتی را محاسبه کرد. فرمول نسبت جریان نقدی عملیاتی:

نسبت جریان نقدی چگونه استفاده می شود؟

با فروش محصولات و خدمات خود ، یک شرکت درآمدی کسب می کند که از هزینه کالاهای فروخته شده (COG) و هزینه های عملیاتی مرتبط با آن از جمله خدمات و هزینه های وکالت کسر می شود. جریان نقدی از عملیات برابر با پول نقد حاصل از درآمد خالص است.

عملیات پول نقد از عملیات پس از کم کردن هزینه های عملیاتی ، به جریان نقدی اشاره دارد و قبل از قرار دادن پول آنها در سرمایه گذاری یا تأمین مالی فعالیت ها.

هنگامی که سرمایه گذاران مجبورند اعتبار یک شرکت را بررسی کنند ، ترجیح می دهند به دلیل احتمال کمتری در دستکاری داده ها ، جریان نقدی را از فعالیت های عملیاتی به جای درآمد خالص تجزیه و تحلیل کنند. با این حال ، اگر آنها هر دو جریان نقدی را از عملیات و درآمد خالص تجزیه و تحلیل کنند ، می تواند تصویر بهتری در مورد درآمد یک شرکت نشان دهد.

بدهی های فعلی بدهی هایی است که یک شرکت باید طی یک سال یا یک دوره عملیاتی بپردازد ، هر کدام به نظر می رسد مدت زمان طولانی تری داشته باشد. آنها در ترازنامه یک شرکت قرار دارند و معمولاً طی یک سال به عنوان بدهی در نظر گرفته می شوند.

نسبت جریان نقدی عملیاتی چیست؟

نسبت جریان نقدی عملیاتی تعداد دفعاتی را نشان می دهد که یک شرکت می تواند در همان زمان با استفاده از پول نقد ، بدهی های فعلی خود را پرداخت کند. اگر این ارزش بیش از یک باشد ، نشان می دهد که شرکت پول کافی یا پول نقد بیشتری نسبت به مبلغ مورد نیاز برای پرداخت به عنوان بدهی های جاری دارد.

با این حال ، اگر نسبت جریان نقدی عملیاتی کمتر از وحدت باشد ، اظهار می دارد که این شرکت پول زیادی برای پرداخت بدهی های فعلی خود ندارد. سرمایه گذاران و تحلیلگران مالی ممکن است در نظر بگیرند که این سازمان به سرمایه بیشتری نیاز دارد.

با این حال ، نسبت جریان پول نقد پایین همیشه نباید با وضعیت ضعیف مالی یک شرکت مرتبط باشد. به عنوان مثال ، یک شرکت می تواند پروژه ای را آغاز کند که در کوتاه مدت به جریان نقدی بیشتری نیاز دارد اما هنوز هم دامنه عظیمی از ارائه پاداش های عظیم در طولانی مدت را ارائه می دهد.

امتیاز کلیدی

1. نسبت جریان نقدی عملیاتی ابزاری برای اندازه گیری چگونگی جریان موثر جریان نقدی از عملیات می تواند بدهی های جاری را پوشش دهد.
2. اگر این نسبت بیش از 1 باشد ، وادار می شود که این شرکت پول بیشتری برای پرداخت بدهی های خود در طی یک سال داشته باشد.
3. به نظر می رسد جریان نقدی از عملیات به دلیل احتمال کمتری در دستکاری در خروجی ها مطلوب تر از درآمد خالص است.

نمونه ای از استفاده از نسبت جریان نقدی عملیاتی

بیایید فرض کنیم که بدهی های فعلی والمارت 77. 5 میلیارد دلار و هدف از 27 فوریه 2019 به ترتیب 17. 6 میلیارد دلار بوده است. بشربا توجه به فرمول نسبت جریان نقدی عملیاتی ، این نسبت برای والمارت 0. 36 (27. 8 میلیارد دلار / 77. 5 میلیارد دلار) و برای هدف 0. 34 (6 میلیارد دلار / 17. 6 میلیارد دلار) خواهد بود. از آنجا که نسبت ها تقریباً یکسان هستند ، به این معنی است که هر دو شرکت دارای موقعیت نقدینگی یکسان هستند. اگر محاسبات بیشتر انجام شود ، خوب پیدا کنید که نسبت فعلی هر دو شرکت یکسان است که نشان می دهد هر دوی آنها دارای پروفایل نقدینگی یکسان هستند.

نسبت جریان نقدی عملیاتی در مقابل نسبت فعلی

ویژگی متداول نسبت جریان پول نقد و نسبت فعلی این است که هر دو در اندازه گیری بدهی ها و بدهی های کوتاه مدت که یک شرکت به بدهکاران خود مدیون است ، کمک می کنند. ضمن محاسبه نسبت جریان نقدی عملیاتی ، جریان نقدی از عملیات در نظر گرفته می شود که بدهی های جاری را پرداخت می کند ، در حالی که برای محاسبه نسبت فعلی ، این شرکت از دارایی های فعلی خود استفاده می کند.

اشکال در استفاده از نسبت جریان نقدی عملیاتی

شرکت ها هنوز هم می توانند دستکاری نسبت های جریان نقدی را ، اگر نه به اندازه درآمد خالص ، مدیریت کنند. برخی از بنگاه ها وجود دارند که هزینه های استهلاک را از درآمد حذف می کنند حتی اگر این یک جریان واقعی پول نقد را منعکس نکند. هزینه استهلاک به نوشتن تدریجی از ارزش دارایی ها در طی یک دوره زمانی اشاره دارد. در نهایت ، بنگاهها باید ضمن محاسبه جریان نقدی از عملیات ، سیاست افزودن هزینه استهلاک به پول نقد را دنبال کنند.