مفهوم 45: گزینه های سرمایه گذاری (ریسک و بازده)

نمای کلی: شما ممکن است شنیده باشید که گفته است که هیچ پاداش بدون خطر وجود ندارد. وقتی صحبت از سرمایه گذاری می شود ، یک هسته حقیقت برای آن وجود دارد. این درس توضیح می دهد که چرا.

فرا گرفتن

مبتدی

سرمایه گذاری دارایی (یا مورد) است که شخص با این امید که با گذشت زمان ارزش کسب کند ، خریداری می کند. این اصطلاح می تواند برای طیف وسیعی از موارد از خانه ها گرفته تا کلکسیون گرفته تا مشاغل گرفته تا محصولات مالی اعمال شود. انواع اساسی سرمایه گذاری های مالی عبارتند از:

• سهام به یک قطعه کوچک (معروف به سهم) مالکیت در یک شرکت اشاره دارد. ممکن است شما از "بازار سهام" شنیده باشید که در آن سهام به صورت روزانه معامله می شود.
• صندوق متقابل راهی برای سرمایه گذاران برای خرید سهام بدون نیاز به تحقیق در سهام فردی است. یک صندوق متقابل با داشتن بسیاری از سرمایه گذاران پول خود را جمع می کند تا یک مدیر صندوق بتواند سهام بسیاری از شرکت های مختلف را خریداری کند. مدیر صندوق کاهش درآمد یا بخشی از پول سرمایه گذاری شده را برای خدمات خود کاهش می دهد.
• اوراق قرضه توافق نامه ای است که سرمایه گذار به ارائه دهنده اوراق قرضه (یا یک نهاد دولتی یا شرکت) پول می دهد و در ازای آن ، در یک زمان معینی سود دریافت می کند و پول آنها در مقطعی در آینده پس می گیرد. در اصل ، سرمایه گذار به ارائه دهنده اوراق قرضه وام می دهد. از اوراق خزانه ایالات متحده برای کمک به دولت فدرال در رفع کسری بودجه استفاده می شود.
• گواهینامه های سپرده (CD) محصولی است که توسط بانکها ارائه می شود که مشابه حساب پس انداز است. تفاوت این است که سرمایه گذار موافقت می کند که در ازای نرخ بهره خاص ، مبلغ از پیش تعیین شده را در یک حساب برای یک حساب از پیش تعیین شده بگذارد.
• حساب های پس انداز ، در حالی که از نظر فنی سرمایه گذاری نمی شود ، راه دیگری است که مردم می توانند با گذشت زمان پول در یک بانک ، سود کسب کنند.

حد واسط

تمام سرمایه گذاری های ذکر شده در خواندن مبتدی پتانسیل افزایش ارزش را با گذشت زمان دارند. از نظر اقتصادی ، این افزایش ارزش بازده نامیده می شود. همه سرمایه گذاری ها همچنین می توانند با گذشت زمان ارزش واقعی را از دست بدهند. این به خطر گفته می شود. ریسک و بازده رابطه مستقیمی دارند ، به ویژه در دنیای سرمایه گذاری. به عنوان مثال ، حساب های پس انداز به شما علاقه تضمینی می پردازد ، توسط FDIC (حداکثر حد) بیمه می شوند و می توانید به راحتی آنها را ببندید و در صورت نیاز پول خود را پس بگیرید. خطر این نوع حساب بسیار کم است. در حقیقت ، تنها ریسک واقعی این است که اگر نرخ بهره شما از تورم همراه نباشد. از آنجا که سرمایه گذاری کم خطر است ، بانک نیازی به ارائه نرخ بهره بسیار بالایی ندارد. از ژانویه سال 2021 ، میانگین نرخ بهره در سراسر کشور در حساب پس انداز 0. 05 ٪ بود. CD و اوراق قرضه نیز ریسک کم دارند اما نرخ بهره کمی بالاتر را پرداخت می کنند زیرا آنها به بازه های زمانی خاص گره خورده اند ، که کمی خطر تورم را افزایش می دهد.

سهام برعکس حساب های پس انداز است زیرا بازده آنها تضمین نمی شود و این خطر وجود دارد که سرمایه گذاری شما بتواند به 0 دلار برود! با این حال ، دلیل این که مردم هنوز در سهام سرمایه گذاری می کنند ، این است که بازده بلند مدت معمولاً بسیار بیشتر از سایر گزینه ها است. از سال 1950 ، S& P 500 (اندازه گیری گسترده ای از بازار سهام کلی) بازده 7 ٪ تنظیم تورم را داشته است. برخی از سهام فردی دوره هایی داشته اند که در یک سال 100 ٪ بازده یا بالاتر دریافت کرده اند. از آنجا که وجوه متقابل برای کاهش ریسک متنوع تر است ، بازده آنها به طور کلی پایین تر از سهام فردی است ، اما بالاتر از حساب های پس انداز و اوراق است.

پیشرفته

بهترین استراتژی سرمایه گذاری "همه یا هیچ چیز" نیست. در حقیقت ، بیشتر سرمایه گذاران موفق تعادل محصولات پرخطر و محصولات کم خطر را دارند. سن سرمایه گذار نیز ممکن است نقشی داشته باشد. سرمایه گذاران جوان ممکن است پرتفوی هایی را که ریسک و امکانات بازده بیشتری دارند ، ترجیح دهند ، در حالی که سرمایه گذاران مسن (به ویژه بازنشسته های بازنشسته) ممکن است بخواهند ریسک موجود در پرتفوی خود را کاهش دهند ، زیرا احتمالاً در آینده نزدیک به آن پول برای درآمد خود اعتماد می کنند. در حالی که تعداد واقعی کمی از منبع به منبع دیگر متفاوت است ، در نظر گرفته می شود که یک سبد "کم خطر" بیش از 10-15 ٪ سهام در نظر گرفته می شود. یک نمونه کارها "ریسک متوسط" ممکن است شامل 50-60 ٪ سهام باشد در حالی که یک نمونه کارها "ریسک بالا" یکی از مواردی است که بیش از 60 ٪ از نمونه کارها در آن سهام است. در همه موارد ، باقیمانده نمونه کارها از سرمایه گذاری های ریسک کمتری مانند CD ، اوراق قرضه و پس انداز تشکیل شده است.